Tasse Coinbase: come preparare la tua dichiarazione

L'Agenzia delle Entrate tratta le criptovalute come cripto-attività soggette a tassazione tramite imposta sostitutiva. Chi usa Coinbase affronta questo quadro con trading spot, staking e — a seconda del prodotto usato — anche movimenti on-chain tramite Coinbase Wallet.

Permuta tra criptovalute: cosa cambia su Coinbase

Dal 1° gennaio 2023, scambiare una criptovaluta con un'altra avente le stesse caratteristiche e funzioni — ad esempio Bitcoin contro Ethereum, direttamente sull'exchange — non genera una plusvalenza imponibile (Art. 67 co. 1 lett. c-sexies TUIR, Circolare AdE 30/E/2023, esempio ufficiale "acquisto di ether con bitcoin"): la criptovaluta ricevuta eredita semplicemente il valore fiscale di quella ceduta, regola invariata dalla riforma 2026. La permuta cambia invece natura quando coinvolge una stablecoin che garantisce il rimborso al valore nominale in euro (i cosiddetti "e-money token" conformi a MiCA): in questo caso si tratta di una cessione imponibile, perché sono due asset con caratteristiche diverse. Resta da verificare con il tuo commercialista quale aliquota (26% o 33%) si applichi esattamente al guadagno generato da questo secondo tipo di permuta — è l'unico punto su cui non esiste ancora una guida ufficiale specifica.

Chi opera regolarmente su Coinbase può accumulare decine o centinaia di questi scambi nel corso di un anno restando quasi sempre non imponibile — ma proprio per questo serve una ricostruzione ininterrotta del costo di acquisto di ogni bene, per calcolare correttamente i pochi eventi che restano imponibili. CoinTracking distingue automaticamente i due tipi di permuta in base agli asset coinvolti in ogni scambio.

Imposta sostitutiva al 33% dal 2026

Dal 1° gennaio 2026 l'imposta sostitutiva sulle plusvalenze da cripto-attività sale al 33%, per effetto della Legge di Bilancio 2025 (Legge 207/2024, art. 1 co. 24), che ha già fissato questo aumento con decorrenza 2026. La precedente aliquota generale del 26% non si applica più alla generalità delle plusvalenze crypto realizzate dal 2026 in poi.

L'eccezione delle stablecoin conformi a MiCA

Fa eccezione un sistema a due aliquote: il 26% resta in vigore per le plusvalenze relative a stablecoin (token di moneta elettronica) ancorate all'euro e conformi al Regolamento MiCA (Regolamento UE 2023/1114) — un'eccezione introdotta dalla Legge di Bilancio 2026 (Legge 199/2025, art. 1 co. 28). Per tutte le altre cripto-attività, incluse le permute tra criptovalute ordinarie che generano una plusvalenza imponibile, si applica invece il 33%.

Nessuna più franchigia dal 2025

Fino al periodo d'imposta 2024 esisteva una franchigia di 2.000€ annui, sotto la quale le plusvalenze non erano imponibili. Questa franchigia è stata abolita dal 1° gennaio 2025 (L. 207/2024, art. 1 co. 25): da quella data, ogni plusvalenza da cripto-attività è imponibile, indipendentemente dall'importo. Per le annualità fiscali precedenti al 2025 la vecchia soglia resta valida.

Quadro RT e imposta di bollo (IVCA)

Le plusvalenze da cripto-attività realizzate su Coinbase si dichiarano nel Quadro RT del modello Redditi PF. A questo si aggiunge l'imposta sul valore delle cripto-attività (IVCA), pari al 2 per mille (0,20%) del valore delle tue cripto-attività al 31 dicembre di ogni anno (L. 197/2022, art. 1 co. 146-147; Circolare AdE 30/E/2023 §3.7.3).

Quadro RW: perché si applica sempre a chi usa Coinbase

Il Quadro RW del modello Redditi PF serve al monitoraggio fiscale delle attività detenute all'estero. L'esenzione da questo obbligo richiede due condizioni insieme: un intermediario fiscalmente residente in Italia che applichi esso stesso l'imposta sostitutiva operazione per operazione — il cosiddetto "regime amministrato". Dalla consolidazione MiCA di giugno 2025, Coinbase ha unificato tutte le sue licenze nazionali di servizi su cripto-attività — incluse quelle in precedenza detenute nei singoli paesi UE — in un'unica autorizzazione CASP concessa dal regolatore lussemburghese (CSSF) a Coinbase Luxembourg S.A.: oggi non esiste più alcuna entità Coinbase fiscalmente residente in Italia. Per questo motivo, il Quadro RW si applica a chi detiene cripto-attività su Coinbase, in aggiunta al Quadro RT per le plusvalenze. Questa non è una particolarità isolata di Coinbase: vale per praticamente ogni exchange estero, a meno che non dichiari esplicitamente di operare in regime amministrato — finora solo Cryptosmart lo offre, a partire da gennaio 2026. Dal 2026, Coinbase riporterà inoltre dati sulle tue operazioni all'Agenzia delle Entrate nell'ambito di DAC8.